DeFi全方位指南！DeFi是什麼？3大優點、熱門服務一覽

一、DeFi 知識小百科｜DeFi 是什麼？跟加密貨幣不一樣嗎？

（一）DeFi介紹｜去中心化金融是什麼？與傳統金融模式差在哪？

DeFi又可稱之為「去中心化金融」，英文名為Decentralised Finance，是描述區塊鏈型金融服務系統的術語，DeFi是由智能合約提供支持，智能合約是自動執行的計算機協議，一旦滿足某些條件，就會自動執行合約條款，DeFi可以讓在區塊鏈上的交易無需政府機構的批准，或是第三方（如銀行）充當中間人。
 

而傳統的「中心化金融」CeFi是由政府發行貨幣，再透過銀行、券商、保險公司等中介者提供各式存錢、轉帳、刷卡等金融服務，並經由他們記錄與儲存交易過程，所有流程經由中央管治。

DeFi就像是一個區塊鏈金融機構或銀行系統，用戶可以交易虛擬資產或加密貨幣，不必承擔中央銀行等機構產生的交易成本，是一種用科技取代人治的服務。

DeFi 與 CeFi 特色比較表

（二）DeFi與加密貨幣有哪些區別？

DeFi和加密貨幣之間存在一些差異。像是比特幣等加密貨幣的價值儲存在自身的區塊鏈中，主要用途是作為一種支付工具或貨幣，但DeFi則是一個更廣泛的概念，在以太坊網路上提供各種加密貨幣，涉及更多金融應用和服務，如借貸、保險、衍生品等。

DeFi的出現，讓持有加密貨幣的人可以借出貨幣來賺取利息，或者也可以運用加密貨幣錢包中持有的貨幣來借款。

因此，DeFi和加密貨幣之間存在著區別，但它們也是相互聯繫和影響，DeFi的發展將推動加密貨幣的應用和市場擴展，同時也將提供更多的金融服務和工具，促進更多人參與到加密貨幣和區塊鏈技術的世界中。

二、DeFi優點是什麼？操作DeFi區塊鏈有風險嗎？

（一）3大DeFi優點

DeFi是以區塊鏈技術作為基石，數據不存在於單一實體，而是遍布分散於全球數以萬計的電腦上，並透過技術串聯成鏈。DeFi主要有3個優點，分別為在區塊鏈上的交易透明、不會有資產被不當操作，以及不用重複申請多個帳戶，以下為你詳細說明。

DeFi優點1：區塊鏈上的交易透明化

DeFi具有的一項優點是交易透明化，這使得去中心化金融可以避免傳統金融產生的不透明問題，在DeFi平台上，每一筆交易都清楚地記錄在區塊鏈上，且可公開查詢，也降低了偽造交易的風險。

在傳統金融中，由於財務流程複雜且受到中央機構的監管，因此容易發生不公平、不透明的情況，但在DeFi中，由於所有交易都是公開的，用戶可以更加信任交易的真實性和公平性。

此外，DeFi的交易透明化還能夠加強安全性，因為在DeFi平台上，任何人都可以檢查和審計交易，並且可以通過智能合約自動執行交易。這樣一來，用戶較不必擔心被詐騙或遭到其他不法行為的侵害。

DeFi優點2：資產被不當操作風險較低

在DeFi上，每筆資產交易都不需要經過第三方機構轉手，只要尋找供需雙方即可進行交易。因此，在確保區塊鏈資安無虞的情況下，用戶較不必擔心第三方操作或操縱自己的資產，或是出現的第三方投資失敗、倒閉、被駭客攻擊或資訊外洩等風險。

DeFi優點3：無須重複申請多個帳戶

傳統金融中心開戶和投資股票、證券、基金等投資項目時，需要開設多個帳戶，但使用DeFi時，只要一個錢包地址即可在各個交易平台進行交易，不必重複申請多個帳戶，也能夠更方便地管理所有的投資報酬。

（二）3大DeFi風險

近年來，DeFi已成為越來越受歡迎的選擇，但世界上沒有完美的事物，使用DeFi當然也有一些注意事項要留意，以下為你整理出使用DeFi可能存在的潛在風險。

DeFi風險1：智能合約

DeFi是透過智能合約運作，而智能合約的漏洞是較易被惡意用戶利用，像是通過智能合約的漏洞來盜取用戶的資產，這可能會造成用戶損失。此外，智能合約的編寫錯誤也可能導致風險，使得合約無法正常運作。

DeFi風險2：平台風險

因DeFi不受政府法規監管，是由私人公司或團隊開發和維護的，因此它們可能存在機制失衡、經營不善、安全等問題。

像是有些DeFi項目可能會因為經營不善而面臨倒閉風險，導致用戶損失資產。另外，一些DeFi項目方可能會捲款跑路，這也是風險之一。

DeFi風險3：駭客風險

由於DeFi的去中心化特性，缺乏中央機構的監管，有可能會出現惡意用戶、駭客，利用假冒身份、木馬病毒、釣魚攻擊、僞造資料等手段進行攻擊。

但是這些風險可以通過一些措施來降低發生機率，像是用戶可以選擇已經經過驗證的DeFi應用，並且小心謹慎地使用、不要過度投資。同時，用戶還可以學習智能合約的基本知識，並且了解應用的運作原理，以便更好地保護自己的資產。

三、常見DeFi應用在哪？穩定幣功用是什麼？

（一）3大DeFi金融服務介紹

DeFi去中心化金融應用的範圍甚廣，以下我們介紹3種基礎的DeFi的服務。

去中心化交易所（DEX）：

DeFi交易服務，就像是一家DeFi銀行，在現實中我們在銀行用台幣換成其他國家的貨幣，而去中心化交易所則能協助用戶轉換加密貨幣，像是將比特幣兌換成以太幣。

借貸協議（Lending Protocol）：

DeFi借貸服務，利用智能合約取代了傳統的銀行角色，一方面提供用戶借出閒置資金賺取放貸利息，一方面提供用戶抵押資產並借出資金。

衍生品協議（Derivatives）：

在幣圈之中，衍生品協議也非常常見，像是永續合約，其具有高槓桿和無到期日的特點，可以增加投資的資金彈性，並提供「以小博大」的可能性。透過這些衍生品協議，用戶可以參與更多的投資機會，同時也可以降低風險和管理投資組合的成本。

（二）為何會出現DeFi穩定幣？

在區塊鏈市場中，加密貨幣的變動性大，為了穩住市場價格，在DeFi市場上也衍生出了DeFi穩定幣。

DeFi穩定幣的價格與特定的資產或貨幣保持穩定，相對於其他加密貨幣，它們的價格波動較小，通常在1美元左右波動，通常有以下3種類型：

• 以現實法幣為基準：價格與美元或其他法定貨幣綁定，例如USDT、USDC等。
• 以加密貨幣為基準：價格與其他加密貨幣綁定的，例如DAI等。
• 以特定商品為基準：價格與特定商品（如黃金）綁定，例如DGX等。

DeFi穩定幣提供了一種穩定的儲值和交易機制，然而與法定貨幣一樣，穩定幣的風險在於其價格穩定是基於特定資產或貨幣的基礎上，當該資產或貨幣價格波動時，穩定幣的價格也會受到影響。因此，用戶要仔細評估DeFi穩定幣的風險和潛在收益，並謹慎選擇合適的投資策略。

四、如何使用DeFi幣來投資？

初步了解DeFi後，接下來就可以進到應用階段，也就是透過DeFi賺錢、獲利。

比較常見的方式為DeFi流動性挖礦，是一種DeFi投資策略，用戶投入不同的加密貨幣對（常見的有 BUSD／USDT、BNB／BTC 等），為市場提供流動性，而DeFi交易所則會給予獎勵，提供相應的平台代幣以及做市盈虧作為獎勵 。

當然也可以直接購買DeFi代幣，例如AAVE、UNI、CAKE、SUSHI、AVAX、SOL、MATIC、LDO、CRV等。這些代幣的價格通常與DeFi生態系統的發展和使用相關聯，用戶可以通過對DeFi生態系統的了解和分析來預測代幣的價格走勢，從而進行投資。

五、想進入DeFi世界，可以運用哪些DeFi App與平台呢？

目前市面上有推出多款DeFi App，如果想要享受DeFi提供的服務，可以透過哪些App或平台來使用呢？

Uniswap

Uniswap是DeFi生態系統中最著名的應用之一，它是一個去中心化的交易平台，不用註冊帳戶或提交身分證明等資訊，任何人都可以在平台上進行交易。

在Uniswap上進行交易非常容易，用戶可以使用自己的加密貨幣與其他加密貨幣進行交換。此外，Uniswap還提供了流動性池，用戶透過將自身的加密貨幣存入流動性池中，為其他用戶提供交易對，並獲得相應的收益。

DeFi Swap

DeFi Swap是由Crypto.com開發的一個去中心化交易所，它基於以太坊區塊鏈上的智能合約運行，屬於DeFi生態系中的一部分，作為DeFi的衍生品，DeFi Swap不僅能夠讓用戶進行加密貨幣的交易，同時也提供了豐富的DeFi服務，讓用戶可以更加靈活地管理自己的資產。

除了流動性挖礦功能，用戶也可以通過貢獻加密貨幣來獲取收益，同時還可以參與到其他DeFi產品中，例如質押、借貸、收益等，進一步實現資產增值。

DeFi 幣安

別忘記還有幣安！身為世界上交易量最大的中心化加密貨幣交易所，幣安也有提供DeFi領域的產品和服務。

BNB Chain：  

由幣安推出的一個基於區塊鏈技術的分佈式公共計算平台，它是一個高效、低成本和易於使用的平台，提供了一個開放、透明和安全的環境，讓用戶可以參與到去中心化交易、流動性挖礦、質押、借貸等DeFi產品中。

除了BNB Chain，幣安還推出了多個DeFi平台，例如PancakeSwap、Venus、BakerySwap和AutoFarm，這些平台都是基於BNB Chain上運行。
 

PancakeSwap：

BSC上最受歡迎的去中心化交易所之一，有著類似Uniswap的交易模式，並且可以交易BSC上的代幣。PancakeSwap也有自己的代幣CAKE，用戶可以通過貢獻流動性和交易費用來獲取CAKE代幣。

Venus：

一個基於BSC的借貸平台，它讓用戶可以使用自己的加密貨幣作為抵押，借取其他加密貨幣，同時還可以參與到流動性挖礦等DeFi產品中，獲取額外收益。

BakerySwap：

與PancakeSwap差不多，提供類似Uniswap的交易模式，同時也可以參與到流動性挖礦、質押等DeFi產品中，獲取額外收益。

AutoFarm：

一個基於BSC的流動性挖礦平台，讓用戶可以將自己的加密貨幣對存入流動性池中，為市場提供流動性，同時還可以獲取平台代幣AUTO，並參與到其他DeFi產品中，獲取更多收益。

六、DeFi未來發展｜DeFi問題是什麽？DeFi 2.0如何解決？

DeFi未來的發展具有巨大的潛力，但同時也面臨著一些問題，而DeFi 2.0是一個嘗試升級並修復原始DeFi浪潮中所出現問題的行動。

問題1：DeFi交易的流動性

DeFi依靠流動性挖礦，用加密貨幣獎勵用戶，希望鼓勵用戶進行交易或借用加密貨幣，但用戶一般不會把加密貨幣永久地存入DeFi中，投入貨幣並獲得利益後，就會提取所有資金離開。這樣的行為會使得DeFi市場的流動性不穩定，導致交易成本的增加和交易速度的減緩。

DeFi 2.0解決方案

如何創造長期穩定的流動性是DeFi要解決的問題，而Olympus DAO是DeFi2.0的先驅之一，最大特點就是使用抵押和債券，去擁有自己大部分的流動性，而非過去獎勵用戶「租借」流動性。

問題2：DeFi 智能合約保險

所有交易都是永久儲存在區塊鏈上，這表示當一個智能合約出現問題時，相關的資產和資料可能就會被永久丟失。許多用戶在協議沒有提供簡單的資產保障方法時，可能就會因此失去代幣。

DeFi 2.0解決方案

為了保障用戶的資產安全，DeFi 2.0提供了保險政策（收取少量費用），像是Nexus Mutual和Cover Protocol，目的在於賠償因智能合約被攻擊或出現錯誤而造成的損失。

問題3：無常損失保險 

DeFi中常見的流動性挖礦，讓用戶將兩種不同代幣鎖定在同一個協議中，以獲取收益。但當這兩種代幣的價值比例發生變化時，用戶可能會遭受無常損失。這種風險對於新手來說特別棘手，亦是DeFi最大的問題之一。

DeFi 2.0解決方案

為解決這個問題，DeFi 2.0提供了無常損失保險，通過收取費用來提供資金，盡量減少或防止用戶的無常損失風險。此外，DeFi 2.0還通過鑄造新幣來支付用戶的損失，以保證用戶在投資中的安全性和利益。

為了解決原始DeFi中出現的問題，並為其發展奠定基礎，通過技術和功能的升級，DeFi 2.0將為用戶提供更好的服務，並實現DeFi的更大潛力。

以上就是DeFi的介紹，如果想知道更多關於區塊鏈、加密貨幣的知識，不妨前往加密城市看一看！身為幣圈一站式社群平台，除了DeFi之外，還有像是GameFi、冷錢包等，加密城市用著獨到的觀點，提供許多幣圈相關資訊，讓你簡單且快速了解現今熱門議題。

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